Direkt zur Hauptnavigation springen Direkt zum Inhalt springen
info(at)avldigital.remove-this.de
Deutsch English
Filtern nach
Aktive Filter
Letzte Suchanfragen

Ergebnisse für *

Zeige Ergebnisse 1 bis 17 von 17.

  1. Recent advances in backward stochastic Riccati equations and their applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: 2000
    Verlag:  CFE, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12614
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.30)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/30
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 25 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 22 - 25
  2. Global adapted solution of one-dimensional backward stochastic Riccati equations, with application to the mean-variance hedging
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: 2000
    Verlag:  CFE, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12612
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.26)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/26
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 29 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 27 - 29
  3. Multi-dimensional backward stochastic Riccati equations, and applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: 2000
    Verlag:  CFE, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12613
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.29)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/29
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 27 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 25 - 27
  4. A note on mean-variance hedging of non-attainable claims
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Peisl, Bernhard
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Univ., Center of Finance and Econometrics, Konstanz

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.06)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,06
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/06
    Schlagworte: Börsenkurs; Optionspreistheorie; Hedging; Portfolio-Management; Theorie
    Umfang: 9 S, graph. Darst.
  5. BSDES with stochastic Lipschitz condition
    Autor*in: Bender, Christian; Kohlmann, Michael
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Univ., Center of Finance and Econometrics, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag23999
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.08)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,08
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/08
    Schlagworte: Analysis; Stochastischer Prozess; Theorie
    Umfang: 15 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 14 - 15

    BSDES = Backward Stochastic Differential Equations
  6. Neyman-Pearson hedging and dynamic measures of risk
    Autor*in: Kohlmann, Michael
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Univ., Center of Finance and Econometrics, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.11)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,11
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/11
    Schlagworte: Portfolio-Management; Hedging; Risiko; Analysis; Stochastischer Prozess; Kontrolltheorie; Black-Scholes-Modell; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 26 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 25 - 26
  7. Optimal control of linear stochastic systems with singular costs, and the mean-variance hedging problem with stochastic market conditions
    Autor*in: Kohlmann, Michael
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Univ., Center of Finance and Econometrics, Konstanz

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.13)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,13
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00/13
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 28 S, a
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 26 - 28
  8. Recent advances in backward stochastic Riccati equations and their applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Center of Finance and Econometrics, [Konstanz]

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12614
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.30)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    Universität Konstanz, Kommunikations-, Informations-, Medienzentrum (KIM)
    Signatur:
    wrc 10.06:i/k66-2000,30
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,30
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00,30
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 25 S.
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 22 - 25
  9. Global adapted solution of one-dimensional backward stochastic Riccati equations, with application to the mean-variance hedging
    Autor*in: Kohlmann, Michael
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Center of Finance and Econometrics, [Konstanz]

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12612
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.26)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    Universität Konstanz, Kommunikations-, Informations-, Medienzentrum (KIM)
    Signatur:
    wrc 10.06:i/k66-2000,26
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,26
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00,26
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 29 S.
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 27 - 29
  10. Multi-dimensional backward stochastic Riccati equations, and applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael
    Erschienen: 2000
    Verlag:  Center of Finance and Econometrics, [Konstanz]

    Standort:
    Leibniz-Institut für Wirtschaftsforschung Halle, Bibliothek
    Signatur:
    Mag12613
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    W 1224 (00.29)
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    Universität Konstanz, Kommunikations-, Informations-, Medienzentrum (KIM)
    Signatur:
    wrc 10.06:i/k66-2000,29
    Fernleihe:
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

    Standort:
    ifo Institut für Wirtschaftsforschung an der Universität München, Bibliothek
    Signatur:
    00/89 B-00,29
    Fernleihe:
    keine Fernleihe
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Druck
    Schriftenreihe: Discussion paper series / Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz ; 00,29
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 27 S.
    Bemerkung(en):

    Literaturverz. S. 25 - 27
  11. Global adapted solution of one-dimensional backward stochastic Riccati equations, with application to the mean-variance hedging
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: July 28, 2000
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    We obtain the global existence and uniqueness result for a one-dimensional back- ward stochastic Riccati equation, whose generator contains a quadratic term of L (the second unknown component). This solves the one-dimensional case of Bismut-Peng's... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,26)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    We obtain the global existence and uniqueness result for a one-dimensional back- ward stochastic Riccati equation, whose generator contains a quadratic term of L (the second unknown component). This solves the one-dimensional case of Bismut-Peng's problem which was initially proposed by Bismut (1978) in the Springer yellow book LNM 649. We use an approximation technique by constructing a sequence of monotone generators and then passing to the limit. We make full use of the special structure of the underlying Riccati equation. The singular case is also discussed. Finally, the above results are applied to solve the mean-variance hedging problem with stochastic market conditions.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85214
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 26]
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 30 Seiten)
  12. Neyman-Pearson hedging and dynamic measures of risk
    Autor*in: Kohlmann, Michael
    Erschienen: [2000]
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    In both complete and incomplete markets we consider the problem of fulfilling a financial obligation xc as well as possible at time T if the initial capital is not sufficient to hedge xc. This introduces a new risk into the market and our main aim is... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,11)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    In both complete and incomplete markets we consider the problem of fulfilling a financial obligation xc as well as possible at time T if the initial capital is not sufficient to hedge xc. This introduces a new risk into the market and our main aim is to minimize this shortfall risk by making use of results from bsde theory.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85232
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 11]
    Schlagworte: Portfolio-Management; Hedging; Risiko; Analysis; Stochastischer Prozess; Kontrolltheorie; Black-Scholes-Modell; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 27 Seiten)
  13. BSDES with stochastic Lipschitz condition
    Autor*in: Bender, Christian; Kohlmann, Michael
    Erschienen: [2000]
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    We prove an existence and uniqueness theorem for backward stochastic differential equations driven by a Brownian motion, where the uniform Lipschitz continuity is replaced by a stochastic one. mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,8)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    We prove an existence and uniqueness theorem for backward stochastic differential equations driven by a Brownian motion, where the uniform Lipschitz continuity is replaced by a stochastic one.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85163
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 08]
    Schlagworte: Analysis; Stochastischer Prozess; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 16 Seiten)
    Bemerkung(en):

    BSDES = Backward Stochastic Differential Equations
  14. Multi-dimensional backward stochastic Riccati equations, and applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: September 7, 2000
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    Multi-dimensional backward stochastic Riccati differential equations (BSRDEs in short) are studied. A closed property for solutions of BSRDEs with respect to their coefficients is stated and is proved for general BSRDEs, which is used to obtain the... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,29)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    Multi-dimensional backward stochastic Riccati differential equations (BSRDEs in short) are studied. A closed property for solutions of BSRDEs with respect to their coefficients is stated and is proved for general BSRDEs, which is used to obtain the existence of a global adapted solution to some BSRDEs. The global existence and uniqueness results are obtained for two classes of BSRDEs, whose generators contain a quadratic term of L (the second unknown component). More specifically, the two classes of BSRDEs are (for the regular case N > 0) ... and (for the singular case) ...This partially solves Bismut-Peng's problem which was initially proposed by Bismut (1978) in the Springer yellow book LNM 649. The arguments given in this paper are completely new, and they consist of some simple techniques of algebraic transformations and direct applications of the closed property mentioned above. We make full use of the special structure (the nonnegativity of the quadratic term, for example) of the underlying Riccati equation. Applications in optimal stochastic control are exposed.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85169
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 29]
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Theorie; backward stochastic differential equation
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 28 Seiten), Illustrationen
  15. Optimal control of linear stochastic systems with singular costs, and the mean-variance hedging problem with stochastic market conditions
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: May 11, 2000
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    The optimal control problem is considered for linear stochastic systems with a singular cost. A new uniformly convex structure is formulated, and its consequences on the existence and uniqueness of optimal controls and on the uniform convexity of the... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,13)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    The optimal control problem is considered for linear stochastic systems with a singular cost. A new uniformly convex structure is formulated, and its consequences on the existence and uniqueness of optimal controls and on the uniform convexity of the value function are proved. In particular, the singular quadratic cost case with random coefficients is discussed and the existence and uniqueness results on the associated nonlinear singular backward stochastic Riccati differential equations are obtained under our structure conditions, which generalize Bismut-Peng's existence and uniqueness on nonlinear regular backward stochastic Riccati equations to nonlinear singular backward stochastic Riccati equations. Finally, applications are given to the mean-variance hedging problem with random market conditions, and an explicit characterization for the optimal hedging portfolio is given in terms of the adapted solution of the associated backward stochastic Riccati differential equation.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85170
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 13]
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 29 Seiten)
  16. Recent advances in backward stochastic Riccati equations and their applications
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Tang, Shanjian
    Erschienen: October 25, 2000
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    The following backward stochastic Riccati differential equation (BSRDE in short) is motivated, and is then studied. Some properties are presented. The existence and uniqueness of a global adapted solution to a BSRDE has been open for the case D i 6=... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,30)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    The following backward stochastic Riccati differential equation (BSRDE in short) is motivated, and is then studied. Some properties are presented. The existence and uniqueness of a global adapted solution to a BSRDE has been open for the case D i 6= 0 for more than two decades. Our recent results on this topic are summarized. Finally, applications are addressed, both in finance and control.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85177
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 30]
    Schlagworte: Kontrolltheorie; Stochastischer Prozess; Optionspreistheorie; Hedging; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 26 Seiten)
  17. A note on mean-variance hedging of non-attainable claims
    Autor*in: Kohlmann, Michael; Peisl, Bernhard
    Erschienen: [2000]
    Verlag:  [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz], [Konstanz]

    A market is described by two correlated asset prices. But only one of them is traded while the contingent claim is a function of both assets. We solve the mean-variance hedging prob- lem completely and prove that the optimal strategy consists of a... mehr

    Standort:
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    Signatur:
    DS 64 (2000,6)
    Fernleihe:
    keine Fernleihe

     

    A market is described by two correlated asset prices. But only one of them is traded while the contingent claim is a function of both assets. We solve the mean-variance hedging prob- lem completely and prove that the optimal strategy consists of a modified pure hedge expressible in terms of the obervation process and a Merton-type investment.

     
    Export in Literaturverwaltung   RIS-Format
      BibTeX-Format
    Hinweise zum Inhalt
    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/85166
    Schriftenreihe: [Discussion paper series] / [Zentrum für Finanzen und Ökonometrie, Universität Konstanz] ; [00, 06]
    Schlagworte: Börsenkurs; Optionspreistheorie; Hedging; Portfolio-Management; Theorie
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 10 Seiten)