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  1. Exploring residual profit allocation
    Erschienen: 2020
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Schemes of residual profit allocation (RPA) tax multinationals by allocating their 'routine' profits to countries in which their activities take place and sharing their remaining 'residual' profit across countries on some formulaic basis. They have... mehr

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    Schemes of residual profit allocation (RPA) tax multinationals by allocating their 'routine' profits to countries in which their activities take place and sharing their remaining 'residual' profit across countries on some formulaic basis. They have recently and rapidly come to prominence in policy discussions, yet almost nothing is known about their impact on revenue, investment and efficiency. This paper explores these issues, conceptually and empirically. It finds residual profits to be substantial, but concentrated in a relatively few MNEs, headquartered in few countries. The impact on tax revenue of reallocating excess profits under RPA, while adverse for investment hubs, appears beneficial for lower income countries even when the formula allocates by destination-based sales. The impact on investment incentives is ambiguous and specific both to countries and MNE groups; only if the rate of tax on routine profits is low does aggregate efficiency seem likely to increase

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513528328
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/20, 49
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 52 Seiten), Illustrationen
  2. At a cost
    the real effects of transfer pricing regulations
    Erschienen: 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Unilateral adoption of transfer pricing regulations may have a negative impact on real investment by multinational corporations (MNCs). This paper uses a quasi-experimental research design, exploiting unique panel data on domestic and multinational... mehr

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    Unilateral adoption of transfer pricing regulations may have a negative impact on real investment by multinational corporations (MNCs). This paper uses a quasi-experimental research design, exploiting unique panel data on domestic and multinational companies in 27 countries during 2006-2014, to find that MNC affiliates reduce their investment by over 11 percent following the introduction of transfer pricing regulations. There is no significant reduction in total investment by the MNC group, suggesting that these investments are most likely shifted to affiliates in other countries. The impact of transfer pricing regulations corresponds to an increase in the ``TPR-adjusted'' corporate tax rate by almost one quarter

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484347539
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 69
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 37 Seiten), Illustrationen
  3. Where does multinational profit go with territorial taxation?
    evidence from the UK
    Erschienen: 10th January 2020
    Verlag:  Verein für Socialpolitik, [Köln]

    In 2009, the United Kingdom abolished the taxation of profits earned abroad and introduced a territorial tax system. Under the territorial system, firms have strong incentives to shift profits abroad. Using a difference-in-differences research... mehr

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    DSM 13
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    In 2009, the United Kingdom abolished the taxation of profits earned abroad and introduced a territorial tax system. Under the territorial system, firms have strong incentives to shift profits abroad. Using a difference-in-differences research design, we show that profits of UK subsidiaries in low-tax countries increased after the reform compared to subsidiaries of non-UK multinationals in the same countries, by an average of 2.1 percentage points. The increase in profit shifting also leads to increases in measured productivity of the foreign affiliates of UK multinationals of between 5 and 9 percent.

     

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/224516
    Schriftenreihe: Jahrestagung 2020 / Verein für Socialpolitik ; 22
    Schlagworte: pro t shifting; territorial tax system; multinational rms
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 37 Seiten), Illustrationen
  4. An assessment of global formula apportionment
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Formula apportionment as a way to attribute taxable profits of multinationals across jurisdictions is receiving increased attention. This paper reviews existing literature and discusses experiences in selective federal states to evaluate the economic... mehr

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    LZ 142
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    Formula apportionment as a way to attribute taxable profits of multinationals across jurisdictions is receiving increased attention. This paper reviews existing literature and discusses experiences in selective federal states to evaluate the economic properties of formula apportionment relative to the current international tax regime that is based on separate accounting. It highlights major advantages, such as the elimination of profit shifting within multinational groups; and it discusses new distortions and the impact on tax competition. The analysis exploits different datasets to assess the direct revenue implications for individual countries under alternative formulas. The distributional effects across countries are found to be large, reflecting major discrepancies between where profits are currently attributed and where factors of production are located or sales take place. The largest losses appear in investment hubs (i.e. countries with a disproportionate ratio of foreign direct investment to GDP), while several large advanced countries are likely to gain. Developing countries gain most likely if employment receives a large weight in the formula; they also tend to benefit, on average, from a formula based on sales by destination

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513516257
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 213
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 41 Seiten), Illustrationen
  5. VAT notches, voluntary registration, and bunching
    theory and UK evidence
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Using administrative tax records for UK businesses, we document both bunching in annual turnover below the VAT registration threshold and persistent voluntary registration by almost half of the firms below the threshold. We develop a conceptual... mehr

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    Verlag (kostenfrei)
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    Using administrative tax records for UK businesses, we document both bunching in annual turnover below the VAT registration threshold and persistent voluntary registration by almost half of the firms below the threshold. We develop a conceptual framework that can simultaneously explain these two apparently conflicting facts. The framework also predicts that higher intermediate input shares, lower product-market competition and a lower share of business to consumer (B2C) sales lead to voluntary registration. The predictions are exactly the opposite for bunching. We test the theory using linked VAT and corporation tax records from 2004-2014, finding empirical support for these predictions

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513513812
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 205
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 78 Seiten), Illustrationen
  6. Small firm growth and the VAT threshold
    evidence for the UK
    Erschienen: [2022]
    Verlag:  University of Warwick, Department of Economics, Coventry, United Kingdom

    Zugang:
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    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    VS 623
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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Schriftenreihe: Warwick economics research papers ; no: 1418 (July 2022)
    Schlagworte: VAT; size-based threshold; firm growth
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 34 Seiten), Illustrationen
  7. At a cost
    the real effects of thin capitalization rules
    Erschienen: February 2021
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Thin capitalization rules (TCRs) aim to mitigate profit shifting by multinational corporations (MNCs) but, by raising the cost of capital for affected affiliates, can also negatively affect real investment. Exploiting unique panel data on... mehr

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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Potsdamer Straße
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    Duale Hochschule Baden-Württemberg Heidenheim, Bibliothek
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    Fachhochschule Kiel, Zentralbibliothek
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    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
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    e-Book International Monetary Fund eLibrary
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    Thin capitalization rules (TCRs) aim to mitigate profit shifting by multinational corporations (MNCs) but, by raising the cost of capital for affected affiliates, can also negatively affect real investment. Exploiting unique panel data on multinational companies in 34 countries during 2006-2014, we estimate that the size of this adverse investment effect can be large, and dependent on the statutory corporate tax rate and the tightness of the safe-haven ratio. Negative investment effects are more pronounced for highly-levered firms for which TCRs are more likely to be binding

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513568553
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/21, 23
    Schlagworte: debt shifting; multinational investment; corporate tax policy; thin capitalization rules; Business Taxes and Subsidies; Corporate Tax Policy; Debt Shifting; Multinational Investment; Thin Capitalization Rules
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 18 Seiten), Illustrationen
  8. Where does multinational investment go with territorial taxation?
    evidence from the UK
    Autor*in: Liu, Li
    Erschienen: January 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, D.C.]

    In 2009, the United Kingdom changed from a worldwide to a territorial tax system, abolishing dividend taxes on foreign repatriation from many low-tax countries. This paper assesses the causal effect of territorial taxation on real investments, using... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    In 2009, the United Kingdom changed from a worldwide to a territorial tax system, abolishing dividend taxes on foreign repatriation from many low-tax countries. This paper assesses the causal effect of territorial taxation on real investments, using a unique dataset for multinational affiliates in 27 European countries and employing the difference-in-difference approach. It finds that the territorial reform has increased the investment rate of UK multinationals by 15.7 percentage points in low-tax countries. In the absence of any significant investment reduction elsewhere, the findings represent a likely increase in total outbound investment by UK multinationals

     

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    Volltext (kostenfrei)
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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484337493
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 7
    Schlagworte: Auslandsinvestition; Unternehmensbesteuerung; Steuerpolitik; Multinationales Unternehmen; Großbritannien
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 50 Seiten), Illustrationen
  9. International corporate tax avoidance
    a review of the channels, magnitudes, and blind spots
    Erschienen: July 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, D.C.]

    This paper reviews the rapidly growing empirical literature on international tax avoidance by multinational corporations. It surveys evidence on main channels of corporate tax avoidance including transfer mispricing, international debt shifting,... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    This paper reviews the rapidly growing empirical literature on international tax avoidance by multinational corporations. It surveys evidence on main channels of corporate tax avoidance including transfer mispricing, international debt shifting, treaty shopping, tax deferral and corporate inversions. Moreover, it performs a meta analysis of the extensive literature that estimates the overall size of profit shifting. We find that the literature suggests that, on average, a 1 percentage-point lower corporate tax rate will expand before-tax income by 1 percent-an effect that is larger than reported as the consensus estimate in previous surveys and tends to be increasing over time. The literature on tax avoidance still has several unresolved puzzles and blind spots that require further research

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484363997
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 168
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 46 Seiten), Illustrationen
  10. Exploring residual profit allocation
    Erschienen: 2020
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Schemes of residual profit allocation (RPA) tax multinationals by allocating their 'routine' profits to countries in which their activities take place and sharing their remaining 'residual' profit across countries on some formulaic basis. They have... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    Schemes of residual profit allocation (RPA) tax multinationals by allocating their 'routine' profits to countries in which their activities take place and sharing their remaining 'residual' profit across countries on some formulaic basis. They have recently and rapidly come to prominence in policy discussions, yet almost nothing is known about their impact on revenue, investment and efficiency. This paper explores these issues, conceptually and empirically. It finds residual profits to be substantial, but concentrated in a relatively few MNEs, headquartered in few countries. The impact on tax revenue of reallocating excess profits under RPA, while adverse for investment hubs, appears beneficial for lower income countries even when the formula allocates by destination-based sales. The impact on investment incentives is ambiguous and specific both to countries and MNE groups; only if the rate of tax on routine profits is low does aggregate efficiency seem likely to increase

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513528328
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/20, 49
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 52 Seiten), Illustrationen
  11. At a cost
    the real effects of transfer pricing regulations
    Erschienen: 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Unilateral adoption of transfer pricing regulations may have a negative impact on real investment by multinational corporations (MNCs). This paper uses a quasi-experimental research design, exploiting unique panel data on domestic and multinational... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    Unilateral adoption of transfer pricing regulations may have a negative impact on real investment by multinational corporations (MNCs). This paper uses a quasi-experimental research design, exploiting unique panel data on domestic and multinational companies in 27 countries during 2006-2014, to find that MNC affiliates reduce their investment by over 11 percent following the introduction of transfer pricing regulations. There is no significant reduction in total investment by the MNC group, suggesting that these investments are most likely shifted to affiliates in other countries. The impact of transfer pricing regulations corresponds to an increase in the ``TPR-adjusted'' corporate tax rate by almost one quarter

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484347539
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 69
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 37 Seiten), Illustrationen
  12. Carl Sternheim und die Komödie des Expressionismus
    Autor*in: Liu, Li
    Erschienen: 2013
    Verlag:  KIT Scientific Publishing, Karlsruhe

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Deutsch
    Medientyp: Dissertation
    Format: Online
    ISBN: 9783731500339
    Weitere Identifier:
    Weitere Schlagworte: (Produktform)Online resource; Carl Sternheim; Expressionismus; Komödie des Expressionismus; ernste Komödie; Tragikomödie; Ästhetik des Widerwärtigen; Sternheim-Forschung; (DDC-Sachgruppen der Deutschen Nationalbibliografie)800
    Umfang: Online-Ressource
    Bemerkung(en):

    Zugl.: Karlsruhe, Karlsruher Institut für Technologie (KIT), Diss., 2013

  13. Does writing style affect gender differences in the research performance of articles?: An empirical study of BERT-based textual sentiment analysis

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Aufsatz aus einer Zeitschrift
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    Übergeordneter Titel:
    Enthalten in: Scientometrics; Dordrecht [u.a.] : Springer Science + Business Media B.V., 1978-; 128, Heft 4 (8.3.2023), 2105-2143, 4.2023; Online-Ressource
    Weitere Schlagworte: (lcsh)Information storage and retrieval systems.; (lcsh)Library science.; Information Storage and Retrieval.; Library Science.
    Umfang: Online-Ressource, 1 online resource.
  14. Where does multinational profit go with territorial taxation?
    evidence from the UK
    Erschienen: January 2020
    Verlag:  CESifo, Center for Economic Studies & Ifo Institute, Munich, Germany

    In 2009, the United Kingdom abolished the taxation of profits earned abroad and introduced a territorial tax system. Under the territorial system, firms have strong incentives to shift profits abroad. Using a difference-in-differences research... mehr

    Zugang:
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    Resolving-System (kostenfrei)
    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    DS 63
    keine Fernleihe

     

    In 2009, the United Kingdom abolished the taxation of profits earned abroad and introduced a territorial tax system. Under the territorial system, firms have strong incentives to shift profits abroad. Using a difference-in-differences research design, we show that profits of UK subsidiaries in low-tax countries increased after the reform compared to subsidiaries of non-UK multinationals in the same countries, by an average of 2.1 percentage points. The increase in profit shifting also leads to increases in measured productivity of the foreign affiliates of UK multinationals of between 5 and 9 percent.

     

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/215049
    Schriftenreihe: CESifo working paper ; no. 8047 (2020)
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 38 Seiten), Illustrationen
  15. The impact of profit shifting on economic activity and tax competition
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    A growing empirical literature has documented significant profit shifting activities by multinationals. This paper looks at the impact of such profit shifting on real activity and tax competition. Real activity can be affected as profit shifting... mehr

    Zugang:
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    Resolving-System (kostenfrei)
    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Potsdamer Straße
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    Universitätsbibliothek Braunschweig
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    Staats- und Universitätsbibliothek Bremen
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    Universitätsbibliothek Erfurt / Forschungsbibliothek Gotha, Universitätsbibliothek Erfurt
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    Bibliothek der Pädagogischen Hochschule Freiburg/Breisgau
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    Niedersächsische Staats- und Universitätsbibliothek Göttingen
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    Universitäts- und Landesbibliothek Sachsen-Anhalt / Zentrale
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    Helmut-Schmidt-Universität, Universität der Bundeswehr Hamburg, Universitätsbibliothek
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    Technische Universität Hamburg, Universitätsbibliothek
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    Technische Informationsbibliothek (TIB) / Leibniz-Informationszentrum Technik und Naturwissenschaften und Universitätsbibliothek
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    Duale Hochschule Baden-Württemberg Heidenheim, Bibliothek
    e-Book Nationallizenz
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    Thüringer Universitäts- und Landesbibliothek
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    Fachhochschule Kiel, Zentralbibliothek
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    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    VS 301
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    Universitätsbibliothek Leipzig
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    Leuphana Universität Lüneburg, Medien- und Informationszentrum, Universitätsbibliothek
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    Duale Hochschule Baden-Württemberg Mosbach, Bibliothek
    E-Book Nationallizenz IMF
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    Hochschule Offenburg, University of Applied Sciences, Bibliothek Campus Offenburg
    E-Book International Monetary Fund
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    Hochschulbibliothek Pforzheim, Bereichsbibliothek Technik und Wirtschaft
    e-Book International Monetary Fund eLibrary
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    Duale Hochschule Baden-Württemberg Ravensburg, Bibliothek
    E-Book IMF
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    Hochschule Albstadt-Sigmaringen, Bibliothek Sigmaringen
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    A growing empirical literature has documented significant profit shifting activities by multinationals. This paper looks at the impact of such profit shifting on real activity and tax competition. Real activity can be affected as profit shifting changes-and theoretically most likely reduces-the cost of capital. Tax competition, even over real capital, is affected, because a permissive attitude toward profit shifting can be seen as a selective tax reduction for multinationals. Tightening profit shifting rules in turn can affect tax competition through the main rate. This paper discusses these issues theoretically and with the help of a simulation to assess the impact of profit-shifting on investment, revenues, and government behavior. Using the theoretical framework, it also provides a brief overview of the related empirical literature

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513519890
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 287
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 19 Seiten), Illustrationen
  16. Are elasticities of taxable income rising?
    Erschienen: June 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, D.C.]

    This paper assesses a possible explanation for the global downward trend in top personal income tax rates over the last decades: globalization and the related tax evasion and avoidance opportunities could have raised elasticities of taxable income,... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    This paper assesses a possible explanation for the global downward trend in top personal income tax rates over the last decades: globalization and the related tax evasion and avoidance opportunities could have raised elasticities of taxable income, which would imply lower optimal tax rates. The paper estimates elasticities of taxable income for top income earners using a large sample of economies and years with a common method, allowing an analysis of trends in such elasticities. The paper finds that elasticities do not appear to exhibit any clear pattern over the years. The downward trend in tax rates must have other possible explanations, which are briefly discussed

     

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    Hinweise zum Inhalt
    Volltext (kostenfrei)
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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484361566
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 132
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 23 Seiten), Illustrationen
  17. VAT notches, voluntary registration, and bunching
    theory and UK evidence
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Using administrative tax records for UK businesses, we document both bunching in annual turnover below the VAT registration threshold and persistent voluntary registration by almost half of the firms below the threshold. We develop a conceptual... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    Using administrative tax records for UK businesses, we document both bunching in annual turnover below the VAT registration threshold and persistent voluntary registration by almost half of the firms below the threshold. We develop a conceptual framework that can simultaneously explain these two apparently conflicting facts. The framework also predicts that higher intermediate input shares, lower product-market competition and a lower share of business to consumer (B2C) sales lead to voluntary registration. The predictions are exactly the opposite for bunching. We test the theory using linked VAT and corporation tax records from 2004-2014, finding empirical support for these predictions

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513513812
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 205
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 78 Seiten), Illustrationen
  18. The impact of profit shifting on economic activity and tax competition
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    A growing empirical literature has documented significant profit shifting activities by multinationals. This paper looks at the impact of such profit shifting on real activity and tax competition. Real activity can be affected as profit shifting... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    A growing empirical literature has documented significant profit shifting activities by multinationals. This paper looks at the impact of such profit shifting on real activity and tax competition. Real activity can be affected as profit shifting changes-and theoretically most likely reduces-the cost of capital. Tax competition, even over real capital, is affected, because a permissive attitude toward profit shifting can be seen as a selective tax reduction for multinationals. Tightening profit shifting rules in turn can affect tax competition through the main rate. This paper discusses these issues theoretically and with the help of a simulation to assess the impact of profit-shifting on investment, revenues, and government behavior. Using the theoretical framework, it also provides a brief overview of the related empirical literature

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513519890
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 287
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 19 Seiten), Illustrationen
  19. An assessment of global formula apportionment
    Erschienen: 2019
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Formula apportionment as a way to attribute taxable profits of multinationals across jurisdictions is receiving increased attention. This paper reviews existing literature and discusses experiences in selective federal states to evaluate the economic... mehr

    Zugang:
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
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    Formula apportionment as a way to attribute taxable profits of multinationals across jurisdictions is receiving increased attention. This paper reviews existing literature and discusses experiences in selective federal states to evaluate the economic properties of formula apportionment relative to the current international tax regime that is based on separate accounting. It highlights major advantages, such as the elimination of profit shifting within multinational groups; and it discusses new distortions and the impact on tax competition. The analysis exploits different datasets to assess the direct revenue implications for individual countries under alternative formulas. The distributional effects across countries are found to be large, reflecting major discrepancies between where profits are currently attributed and where factors of production are located or sales take place. The largest losses appear in investment hubs (i.e. countries with a disproportionate ratio of foreign direct investment to GDP), while several large advanced countries are likely to gain. Developing countries gain most likely if employment receives a large weight in the formula; they also tend to benefit, on average, from a formula based on sales by destination

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513516257
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/19, 213
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 41 Seiten), Illustrationen
  20. Personal income tax progressivity
    trends and implications
    Erschienen: 2018
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, D.C.]

    This paper discusses how the structure of the tax system affects its progressivity. It suggests a measure of progressive capacity of tax systems, based on the Kakwani index, but independent of pre-tax income distributions. Using this and other... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    This paper discusses how the structure of the tax system affects its progressivity. It suggests a measure of progressive capacity of tax systems, based on the Kakwani index, but independent of pre-tax income distributions. Using this and other progressivity measures, the paper (i) documents a decline in progressivity over the last decades and (ii) examines the relationship between progressivity and economic growth. Regressions do not reveal a significant impact of progressivity on growth, suggesting that efficiency costs of progressivity may be small-at least for degrees of progressivity observed in the sample

     

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    Hinweise zum Inhalt
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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781484383087
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/18, 246
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 25 Seiten), Illustrationen
  21. At a cost
    the real effects of thin capitalization rules
    Erschienen: February 2021
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, DC]

    Thin capitalization rules (TCRs) aim to mitigate profit shifting by multinational corporations (MNCs) but, by raising the cost of capital for affected affiliates, can also negatively affect real investment. Exploiting unique panel data on... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
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    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    Thin capitalization rules (TCRs) aim to mitigate profit shifting by multinational corporations (MNCs) but, by raising the cost of capital for affected affiliates, can also negatively affect real investment. Exploiting unique panel data on multinational companies in 34 countries during 2006-2014, we estimate that the size of this adverse investment effect can be large, and dependent on the statutory corporate tax rate and the tightness of the safe-haven ratio. Negative investment effects are more pronounced for highly-levered firms for which TCRs are more likely to be binding

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781513568553
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/21, 23
    Schlagworte: debt shifting; multinational investment; corporate tax policy; thin capitalization rules; Business Taxes and Subsidies; Corporate Tax Policy; Debt Shifting; Multinational Investment; Thin Capitalization Rules
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 18 Seiten), Illustrationen
  22. Effectiveness of fiscal incentives for R&D
    quasi-experimental evidence
    Erschienen: February 2017
    Verlag:  International Monetary Fund, [Washington, D.C.]

    With growing academic and policy interest in research and development (R and D) tax incentives, the question about their effectiveness has become ever more relevant. In the absence of an exogenous policy reform, the simultaneous determination of... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
    Staatsbibliothek zu Berlin - Preußischer Kulturbesitz, Haus Unter den Linden
    uneingeschränkte Fernleihe, Kopie und Ausleihe

     

    With growing academic and policy interest in research and development (R and D) tax incentives, the question about their effectiveness has become ever more relevant. In the absence of an exogenous policy reform, the simultaneous determination of companies' tax positions and their R and D spending causes an identification problem in evaluating tax incentives. To overcome this identification challenge, we exploit a U.K. policy reform and use the population of corporation tax records that provide precise information on the amount of firm-level R and D expenditure. Using difference-in-differences and other panel regression approaches, we find a positive and significant impact of tax incentives on R and D spending, and an implied user cost elasticity estimate of around -1.6. This translates to more than a pound in additional private R and D for each pound foregone in corporation tax revenue

     

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    Quelle: Staatsbibliothek zu Berlin
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9781475591170
    Weitere Identifier:
    Schriftenreihe: IMF working paper ; WP/17/84
    Schlagworte: Forschungsfinanzierung; Steuervergünstigung; Steuerbilanz; Wirkungsanalyse; Großbritannien
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 44 Seiten), Illustrationen
  23. Carl Sternheim und die Komödie des Expressionismus
    Autor*in: Liu, Li
    Erschienen: 2016
    Verlag:  KIT Scientific Publishing, Karlsruhe ; OpenEdition, Marseille

    Diese Studie hat durch eine gründliche Analyse des Inhalts, der Form, der Sprache und der Komik von Carl Sternheims Komödien von 1910 bis 1920 eine genuin expressionistische Komödie festgestellt. Anhand der Darstellung ihrer antiklassischen Form und... mehr

    Zugang:
    Verlag (kostenfrei)
    Bibliothek der Hochschule Darmstadt, Zentralbibliothek
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    TU Darmstadt, Universitäts- und Landesbibliothek - Stadtmitte
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    Bibliothek der Frankfurt University of Applied Sciences
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    Universitätsbibliothek J. C. Senckenberg, Zentralbibliothek (ZB)
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    Hochschul- und Landesbibliothek Fulda, Standort Heinrich-von-Bibra-Platz
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    Technische Hochschule Mittelhessen, Hochschulbibliothek Gießen
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    Universitätsbibliothek Gießen
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    Universitätsbibliothek Kassel, Landesbibliothek und Murhardsche Bibliothek der Stadt Kassel
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    Universität Mainz, Zentralbibliothek
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    Universität Marburg, Universitätsbibliothek
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    Diese Studie hat durch eine gründliche Analyse des Inhalts, der Form, der Sprache und der Komik von Carl Sternheims Komödien von 1910 bis 1920 eine genuin expressionistische Komödie festgestellt. Anhand der Darstellung ihrer antiklassischen Form und antiethischen Konzeption wird diese Komödie als ein fester Bestandteil der avantgardistischen Moderne erwiesen. Durch einen Vergleich mit anderen deutschen Komödien wird ihre Affinität zum Typ der ernsten Komödie und zur Tragikomödie aufgezeigt.

     

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Deutsch
    Medientyp: Ebook
    Format: Online
    ISBN: 9782821874213
    Schlagworte: Literature (General); Carl Sternheim; Expressionismus; Komödie des Expressionismus; ernste Komödie; Tragikomödie; Ästhetik des Widerwärtigen; Sternheim-Forschung
    Umfang: 1 Online-Ressource (201 p.)
  24. International corporate tax avoidance
    a review of the channels, magnitudes, and blind spots
    Erschienen: 2018
    Verlag:  CESifo, Center for Economic Studies & Ifo Institute, Munich

    This paper reviews the rapidly growing empirical literature on international tax avoidance by multinational corporations. It surveys evidence on main channels of corporate tax avoidance including transfer mispricing, international debt shifting,... mehr

    Staats- und Universitätsbibliothek Bremen
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    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
    DS 63 (7184)
    keine Fernleihe

     

    This paper reviews the rapidly growing empirical literature on international tax avoidance by multinational corporations. It surveys evidence on main channels of corporate tax avoidance including transfer mispricing, international debt shifting, treaty shopping, tax deferral and corporate inversions. Moreover, it performs a meta analysis of the extensive literature that estimates the overall size of profit shifting. We find that the literature suggests that, for the most recent year, a 1 percentage-point lower corporate tax rate compared to other countries will expand before-tax income by 1.5 percent - an effect that is larger than reported as the consensus estimate in previous surveys and tends to be increasing over time. The literature on tax avoidance still has several unresolved puzzles and blind spots that require further research.

     

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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Weitere Identifier:
    hdl: 10419/185382
    Schriftenreihe: Array ; no. 7184
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 44 Seiten), Illustrationen
  25. International corporate tax avoidance
    a review of the channels, magnitudes and blind spots
    Erschienen: 2018
    Verlag:  Oxford University Centre for Business Taxation, Oxford

    ZBW - Leibniz-Informationszentrum Wirtschaft, Standort Kiel
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    Quelle: Verbundkataloge
    Sprache: Englisch
    Medientyp: Buch (Monographie)
    Format: Online
    Schriftenreihe: Working paper series / Oxford University Centre for Business Taxation ; WP 18, 15 (July 2018)
    Schlagworte: corporate taxation; multinationals; profit shifting; international tax avoidance; metaanalysis
    Umfang: 1 Online-Ressource (circa 49 Seiten), Illustrationen